Накопительные планы: сила (и слабость) традиции

В начале нового года всегда хочется строить планы на будущее: найти или поменять работу, совершить дальнюю поездку, заняться увлекательным хобби. Начало года — хорошее время подумать и о будущем своих финансов, заглянув «за горизонт» краткосрочных инвестиций. А потому в нынешнем выпуске рубрики «Деньги» наши постоянные авторы — эксперты агентства «ИнфоКапитал» и фирмы «КУРС Консалтинг» — обращаются к теме традиционных накопительных планов. Наряду со сберкнижкой, они являются в Германии одним из старейших способов преумножения сбережений и позволяют мелким вкладчикам финансировать крупные покупки или обеспечивать себе добавку к пенсии.

В последние пару лет вкладчиков банков и сберкасс в Германии охватило вполне понятное беспокойство. Обжегшись на акциях и бирже, они стали все чаще спрашивать сотрудников своих банковских филиалов о таких способах преумножения сбережений, которые пусть и не приносят баснословных прибылей, но хотя бы гарантируют от неожиданных и крупных потерь.

Чутко уловив эти настроения, немецкие финансовые институты быстро нашли подходящее решение. Решив заодно сыграть на присущей людям в кризисное время ностальгии, они, так сказать, достали из бабушкиных сундуков одну из старейших финансовых схем и, немного освежив, предложили ее клиентам. Речь идет о накопительном плане, Sparplan. В принципе, это слово наверняка слышали и те, кто занимается инвестированием в ценные бумаги. Со времен биржевого бума банки активно предлагают приобретать особую разновидность накопительных планов — Fondssparpläne, которые позволяют в рассрочку покупать паи инвестиционных фондов. Но это — денежное вложение уже совершенно иного порядка, а клиенты требовали преумножать сбережения без всяких ценных бумаг и в условиях абсолютной надежности. И вот тут-то вновь стали входить в моду традиционные накопительные планы. Стремясь придать им современный вид, один банк называет сегодня этот вид накопления TopZinsSparen, другой — Vermögensplan и Plus-Sparen, третий — Direkt-Sparplan и Ausbildungs-Sparplan... Все эти финансовые продукты хотя и отличаются друг от друга, в основе их лежит один и тот же, проверенный временем принцип.

Вкладчик начинает регулярно (обычно, раз в месяц) перечислять на специальный счет заранее оговоренную сумму — от 25 евро и выше. Предварительно с банком согласовывается продолжительность договора. В принципе, она может достигать 30 лет, но значительно более распространены сроки от 3 до 10 лет. В любом случае, банк обязуется начислять на поступающие деньги процент, который, как правило, превышает процентную ставку по обычным счетам.

Как уверяют финансовые эксперты, накопительный план идеально подходит в том случае, когда вкладчик предвидит через несколько лет крупные траты и готов предусмотрительно откладывать некую сумму под выгодный процент, а не залезать потом в долги. Оплата образования детей, покупка машины или дорогостоящей мебели, морской круиз или платное лечение заграницей — список жизненных ситуаций, связанных с ожидаемыми расходами, весьма длинен. Для кого-то небольшой, но гарантированный процент оказывается более важным, чем высокие доходы, в получении которых нельзя быть уверенным. «И вот тогда Ваш выбор — накопительный план», убеждает реклама.

Каковы же на самом деле плюсы и минусы Sparplan? К числу несомненных преимуществ относится тот факт, что сразу же после поступления на счет взносов они начинают приносить вам проценты. Причем, поначалу эти проценты несравнимо выше, чем на большинстве других банковских счетов. Поясним: многие финансовые институты обычно начинают начислять клиентам «приличные» проценты лишь в том случае, если на счету имеется т.н. «минимальная сумма». Причем это может быть и 1000, и 5000 евро. Напротив, процент по накопительному плану обычно не зависит от того, сколько уже поступило денег — 200 евро или 2000 евро. Дело в том, что для банка здесь важнее не конкретная сумма, а продолжительность вашего накопительного плана — и вот тут различия в доходности могут быть значительными. Так, в предлагаемом Deutsche Bank плане под названием db TopZinsSparen процент при сроке договора 4 года сейчас составляет 3% годовых, при сроке 7 лет — 3,6%, при сроке 10 лет — 4,1%. Доходность, конечно, небольшая, но, напомним, что, во-первых, мы говорим о гарантированной прибыли, а, во-вторых, по сравнению со сберкнижкой в том же Deutsche Bank, ежегодно приносящей 0,5%, разница всё-таки оказывается существенной.

Другим плюсом накопительных планов является их дисциплинирующее воздействие. Одно дело решить откладывать деньги на что-то, и совсем другое — это действительно делать. Открывая же Sparplan вы, так сказать, обречены на дисциплину. И вообще — едва ли можно достичь в финансовых вопросах пусть даже самых скромных целей, не обладая этим ценным качеством. Еще одно преимущество большинства накопительных планов — возможность заключать соответствующий договор не со своим «домашним» банком, а с другим финансовым институтом, предлагающим лучшие условия. О переводе ежемесячных взносов банки могут договориться между собой, и покидать «свой» банк не будет необходимости.

А теперь — о недостатках. Главным из них является заранее согласованная длительность накопительного плана. Часть финансовых институтов отказывает в праве прекращать договор посреди оговоренного срока, что может быть для клиента очень неудобным. Впрочем, ряд банков предлагает расторгаемые Sparpläne, о чем мы расскажем во второй части этой статьи. Еще одно обстоятельство, которое может стать недостатком накопительного плана — изначально фиксированный процент. Но и здесь всё не так однозначно: фиксированный процент будет невыгоден вам, если доходность по банковским вкладам в Германии за время договора начнет расти. Если же она станет падать, вы — в выигрыше.

Такова теория. В реальности же предложения немецких банков об открытии Sparplan выглядят несколько более запутанными. А потому один из ближайших выпусков рубрики «Деньги» мы вновь посвятим этой теме и проанализируем особенности некоторых имеющихся на рынке накопительных планов.

Страница подготовлена агентством экономической информации «ИнфоКапитал»